Orderly Network là gì? Bước tiến mới của DEX Order Book

1. Orderly Network là gì?

Orderly Network là dự án cung cấp cơ sở hạ tầng Order Book (sổ lệnh) cho các DEX hỗ trợ giao dịch Spot hay Perpetual. Điều đặc biệt là sổ lệnh này được đặt trên Layer 2 Orderly – chuỗi được chính dự án xây dựng bằng bộ công cụ OP Stack, mang lại tốc độ vượt trội và hiệu quả cao. 

Được ươm tạo bởi Near và WooFi, cùng nguồn hỗ trợ thanh khoản mạnh mẽ từ Kronos Research – nhà tạo lập thị trường xử lý hàng tỷ USD giao dịch mỗi ngày. Kể từ khi ra mắt, Orderly Network đã đạt được những thành tựu ấn tượng:

• Khối lượng giao dịch (volume) gần 90 tỷ USD.
• Tổng giá trị tài sản khóa (TVL) 20 triệu USD.
• Khối lượng giao dịch trung bình mỗi ngày khoảng 100 triệu USD.

2. Đội ngũ phát triển 

Orderly Network được phát triển bởi đội ngũ từ WOO Network, nền tảng giao dịch từng huy động thành công hơn 70 triệu USD từ các quỹ đầu tư hàng đầu như DragonFly Capital, HashKey Capital, IOSG Ventures, Amber Group, Wintermute và nhiều tên tuổi lớn khác.

Dưới đây là một số thành viên quan trọng góp phần xây dựng dự án này:

• Terence Ng (Co-Founder): Tốt nghiệp ngành Kỹ thuật Máy tính tại The Hong Kong University of Science and Technology, Terence từng đảm nhận các vai trò quan trọng như Kỹ sư phần mềm tại Horizon Trading Solutions, chuyên gia hệ thống giao dịch tại HSBC, và Giám đốc điều hành tại Derivatives China Capital. Hiện tại, ông là đồng sáng lập Orderly và người đóng góp chính cho WOO Network. 

• Ran Yi (Co-Founder): Với bằng Cử nhân Quản trị Kinh doanh từ Carnegie Mellon University, Ran Yi từng là Nhà phân tích tại Freddie Mac, Quản lý danh mục đầu tư tại Strategic Investment Group và Nhà giao dịch tại China Merchants. Ông hiện là đối tác của Kronos Research, đồng thời là đồng sáng lập Orderly và người đóng góp chính cho WOO Network. 

• Arjun Arora (COO): Tốt nghiệp ngành Quản trị Kinh doanh tại University of Portsmouth, Arjun có hơn 10 năm kinh nghiệm trong lĩnh vực kinh doanh. Ông từng là chuyên gia tư vấn tại LivingSocial, cố vấn cho CoinMetro, Trưởng phòng kinh doanh tại Google khu vực UK & Ireland, và Phó Chủ tịch tại WOO Network. 

3. Quỹ đầu tư

Orderly Network đã gọi vốn thành công hơn 25 triệu USD qua 4 vòng đầu tư, con số không nhỏ đối với một dự án DeFi mới nổi.

• 09/06/2022: Vòng Series A huy động thành công 20 triệu USD từ các quỹ lớn như Pantera Capital, DragonFly Capital, Sequoia Capital, IOSG Ventures, Jump Crypto, Amber Group, Mirana Ventures,…

• 01/11/2022: Nhận được sự đầu tư từ Laser Digital trong một vòng riêng, tuy nhiên số tiền không được công bố.

• 28/03/2023: Vòng đầu tư riêng với sự tham gia của CoinDCX, sàn giao dịch hàng đầu tại Ấn Độ, tuy nhiên số tiền đầu tư không được tiết lộ.

• 15/08/2024: Vòng Strategic mới nhất huy động thêm 5 triệu USD từ các nhà đầu tư như OKX Ventures, Manifold, Nomad Capital, Presto Labs,…

4. Sản phẩm của Orderly Network là gì?

Orderly cung cấp bộ công cụ SDK cho phép các nhà phát triển dễ dàng xây dựng DEX Order Book để hỗ trợ giao dịch Spot và Perpetual. Dự án không cung cấp giao diện giao dịch trực tiếp cho người dùng cuối mà thay vào đó là các bên sử dụng dịch vụ. 

Order Book được đặt trên Layer 2 Orderly, thuộc hệ sinh thái Superchain. Đây là sổ lệnh chung kết nối thanh khoản từ tất cả các chuỗi như Ethereum, Arbitrum, Optimism, Base, Mantle, Sei, Avalanche, Story và Solana.

Điểm đặc biệt của Orderly Network:

• Thông thường, mỗi DEX Order Book được thiết kế riêng biệt cho từng loại tài sản, khiến thanh khoản bị chia nhỏ đáng kể. Điều này dẫn đến tình trạng thanh khoản kém, trượt giá lớn, gây khó khăn và bất lợi cho các nhà giao dịch.

• Orderly khắc phục triệt để vấn đề này bằng cách tạo một sổ lệnh chung cho từng loại tài sản. Bất kỳ dự án nào trên chuỗi đều có thể sử dụng chung sổ này, giống như giao dịch một cặp tài sản trên Binance mà không cần quan tâm đến blockchain nào. Giải pháp này không chỉ tối ưu thanh khoản mà còn mang lại trải nghiệm mượt mà hơn cho người dùng.

Lợi ích mà sổ lệnh chung của Orderly mang lại: 

• Giảm phân mảnh thanh khoản: Sổ lệnh chung kết nối thanh khoản từ nhiều chuỗi, mang lại trải nghiệm giao dịch mượt mà và tối ưu hơn cho người dùng. 

• Hỗ trợ các dự án mới: Khi tích hợp sổ lệnh của Orderly, các dự án mới tự động kết nối với nguồn thanh khoản có sẵn, bao gồm cả thanh khoản từ các dự án khác trong hệ sinh thái. Đây là giải pháp quan trọng giúp các DEX mới vượt qua thách thức thu hút thanh khoản ban đầu.

• Môi trường hợp tác cùng phát triển: Các dự án sử dụng Orderly cùng đóng góp vào việc làm dày thanh khoản trên sổ lệnh chung. Kết quả là người dùng được hưởng lợi từ thanh khoản dồi dào, tạo nên hệ sinh thái phát triển bền vững, tránh sự cạnh tranh không cần thiết.

Order Book của Orderly được ví như một sổ cái lớn, trong đó các dự án tích hợp sẽ có sổ cái nhỏ riêng. Thông qua LayerZero, lệnh từ các sổ nhỏ được đồng bộ vào sổ lớn, giúp người dùng từ mọi dự án truy cập vào thanh khoản chung.

Càng nhiều dự án tham gia, thanh khoản của Orderly càng dồi dào, tạo môi trường hợp tác thay vì cạnh tranh. Đặc biệt, các dự án mới có thể tận dụng ngay nguồn thanh khoản có sẵn, giải quyết bài toán thanh khoản ban đầu, mang lại trải nghiệm giao dịch tốt hơn cho người dùng.

Chính nhờ những ưu điểm vượt trội trên mà Orderly Network đã được tích hợp bởi các dự án hàng đầu như WooFi Pro, Vooi, LogX, Quick,…

5. Tokenomics của Orderly Network 

5.1 Thông tin tổng quan về Token

5.2 Token Allocation và Token Vesting 

• Community – 55%: Phân bổ dành cho cộng đồng, được chia ra thành 5 phần:

1. Airdrop – 13,3%: Airdrop cho người dùng sớm.  
2. Trading Reward – 15%: Phần thưởng cho các nhà giao dịch.  
3. Market Maker Trading – 10%: Phần thưởng cho Market Maker. 
4. Builder Reward – 8,35%: Phần thưởng cho các dự án và nhà phát triển xây dựng trên hệ sinh thái. 
5. Future Product Launch – 8,35%: Quỹ dự trữ cho các sáng kiến và sản phẩm trong tương lai.

• Team & Advisors – 20%: Phân bổ dành cho đội ngũ phát triển và ban cố vấn, với thời gian khóa 1 năm, khi hết 1 năm sẽ có 25% của phân bổ được mở khóa, 75% còn lại sẽ trả dần trong 3 năm tiếp theo. 
• Strategic – 15%: Phân bổ dành cho các quỹ đầu tư, với thời gian khóa là 6 tháng và trả dần trong 3,5 năm tiếp theo. 
• Foundation – 10%: Phân bổ được sử dụng để cung cấp thanh khoản ORDER trên DEX và CEX, tài trợ cho hệ sinh thái, thúc đẩy quan hệ đối tác và thực hiện các sáng kiến ​​liên quan khác. 

Orderly thiết kế chiến lược phân bổ token hợp lý, với 45% dành cho phát triển dự án và 55% ưu tiên cộng đồng. Phần dành cho cộng đồng tập trung khuyến khích các nhà giao dịch, nhà tạo lập thị trường (MM) và các dự án xây dựng trong hệ sinh thái, thúc đẩy sự phát triển bền vững và lâu dài cho Orderly.

Tuy nhiên, người nắm giữ token cần lưu ý mốc quan trọng từ ngày 26/02/2025, khi các quỹ đầu tư bắt đầu nhận token mở khóa. Đặc biệt, ngày 26/08/2025 sẽ diễn ra sự kiện mở khóa 25% phân bổ dành cho Team & Advisors, chiếm 5% tổng cung token, một con số đáng chú ý với toàn bộ cộng đồng.

5.3 Token Use Case 

Token ORDER được sử dụng cho các mục đích sau: 

• Quản trị: Người dùng có thể Staking ORDER có quyền tham gia quản trị giao thức. 
• Phần thưởng: Khuyến khích nhà giao dịch và Market Maker tham gia hoạt động trên nền tảng. 
• Staking: Nhà giao dịch và MM sẽ nhận thêm nhiều phần thưởng hơn khi stake nhiều  ORDER. Bên cạnh đó, Staker còn nhận được doanh thu, dựa vào số lượng token và thời gian stake. 

6. Lộ trình phát triển 

Tính đến nay, Orderly đã gần như hoàn tất các mục tiêu năm 2024, bao gồm niêm yết token và hỗ trợ đa dạng tài sản thế chấp. Bước sang năm 2025, dự án sẽ tiếp tục triển khai các chương trình Incentives để thu hút người dùng, đồng thời mở rộng sang các blockchain mới như Sui, Aptos,… nhằm gia tăng thị phần và phát triển hệ sinh thái.

7. Tiềm năng và thách thức

7.1 Tiềm năng 

• Sản phẩm: Sổ lệnh chung của Orderly không chỉ giải quyết triệt để vấn đề phân mảnh thanh khoản mà còn mang lại trải nghiệm giao dịch mượt mà, tối ưu cho người dùng. Với tiềm năng vượt trội, sản phẩm này được kỳ vọng sẽ trở thành tiêu chuẩn mới được áp dụng rộng rãi trong hệ sinh thái DeFi.  

• Đội ngũ phát triển: Được dẫn dắt bởi đội ngũ giàu kinh nghiệm từ WOO Network, Orderly sở hữu lợi thế từ những chuyên gia hàng đầu trong ngành blockchain, đảm bảo nền tảng vững chắc để phát triển lâu dài và tạo dựng vị thế trong thị trường.

7.2 Thách thức 

• Cạnh tranh: Dù tiềm năng, Orderly vẫn chưa thu hút được nhiều người dùng, trong khi thị trường DEX đã bão hòa với những tên tuổi lâu đời như Uniswap, PancakeSwap & dYdX, và mới nổi như Hyperliquid & Aerodrome. Tuy vậy, với chiến lược dài hạn và công nghệ vượt trội, Orderly vẫn có cơ hội tạo khác biệt và mở rộng cộng đồng. 

• Phụ thuộc vào bên thứ 3: Orderly dựa hoàn toàn vào LayerZero để kết nối thanh khoản đa chuỗi, điều này có thể tạo rủi ro nếu LayerZero gặp sự cố. Dù vậy, sự hợp tác với một giao thức hàng đầu như LayerZero cũng mang lại lợi thế lớn về công nghệ và khả năng mở rộng cho Orderly.

8. Kênh thông tin của Orderly Network

• Website Orderly Network 
• Twitter (X) Orderly Network 

9. Tổng kết

Orderly mang đến giải pháp thiết thực và phù hợp với xu hướng phát triển của thị trường DEX. Tuy nhiên, dự án hiện vẫn chưa tiếp cận rộng rãi thị trường. Với chiến lược khuyến khích nhà giao dịch dài hạn, Orderly hứa hẹn sẽ bứt phá và tạo dấu ấn mạnh mẽ trong tương lai.