1. Perennial là gì?
Perennial là sàn giao dịch phái sinh phi tập trung (Perpetual DEX) được xây dựng trên Arbitrum và Base. Dự án hướng đến tạo ra một nền tảng với giao diện thân thiện, tốc độ giao dịch nhanh, không trượt giá và hỗ trợ đòn bẩy lên đến 100x.
Dự án kế thừa những ưu điểm của Uniswap V3 & Compound III, kết hợp sự tối giản trong thiết kế với đầy đủ các tính năng cần thiết để đáp ứng đa dạng nhu cầu của người dùng như trader mới, trader chuyên nghiệp, nhà cung cấp thanh khoản.
Hiện tại, dự án đang khởi động Point Program Season 2, người dùng có thể tích điểm khi sử dụng các sản phẩm trên nền tảng. Đây là điều kiện giúp người dùng nhận Airdrop của dự án trong tương lai.
2. Đội ngũ dự án
Các thành viên sáng lập Perennial có kinh nghiệm lâu năm trong thị trường Crypto, từng làm cho sàn giao dịch lớn nhất Hoa Kỳ là Coinbase.
Arjun Rao | Co – Founder & CTO: Ông có bằng cử nhân Khoa học máy tính tại Đại học California. Trước đây, ông từng làm tại sàn giao dịch Coinbase, nền tảng đặt phòng khách sạn lớn nhất thế giới – Airbnb và đồng sáng lập của ví điện tử Astro Wallet.
Kevin Britz | Co – Founder: Ông tốt nghiệp Đại học California. Kevin Britz cũng có kinh nghiệm làm việc tại Coinbase và Airbnb, đồng thời là đồng sáng lập Astro Wallet trước khi cùng Arjun Rao thành lập Perennial.
3. Nhà đầu tư
Perennial đã huy động tổng cộng 12,6 triệu USD, bao gồm một vòng gọi vốn và một khoản tài trợ (Grant) từ Arbitrum Foundation. Các nhà đầu tư gồm những cái tên có tiếng trong thị trường như Polychain Capital, Coinbase Ventures và Robot Ventures.
Chi tiết các vòng gọi vốn:
- 07/12/2022: Vòng Seed, huy động được 12 triệu USD dẫn đầu bởi Polychain Capital và Variant cùng với sự tham gia của Coinbase Ventures, Robot Ventures và các quỹ khác.
- 13/10/2023: Nhận được 600 ngàn USD tài trợ từ Arbitrum Foundation.
4. Sản phẩm của Perennial là gì?
Trade
Tính năng chính của Perennial, cho phép người dùng giao dịch phái sinh với các tài sản như BTC, ETH và SOL với đòn bẩy tối đa lên đến 100x.
Một điểm đặc biệt của Perennial là cơ chế Net Long, giúp cân bằng lượng vốn giữa hai phe Long và Short bằng cách tận dụng nguồn quỹ từ nhà cung cấp thanh khoản. Cơ chế này sử dụng nguồn vốn của các nhà cung cấp để điều hòa và bù trừ sự chênh lệch giữa hai phe Long và Short.
Ví dụ phe Long đang có vị thế 10 USD và phe Short đang có 6 USD, lúc này nền tảng sẽ lấy 4 USD của nhà cung cấp thanh khoản để tái cân bằng giữa hai phe.
Perennial áp dụng mô hình Peer-to-Pool, trong đó nhà giao dịch mở vị thế và nền tảng tự động đối ứng bằng thanh khoản từ các nhà cung cấp thanh khoản. Ví dụ như A mở lệnh Long thì nhà cung cấp thanh khoản B sẽ tự động mở lệnh Short. Lợi nhuận và thua lỗ của nhà cung cấp thanh khoản sẽ phụ thuộc vào nhà giao dịch, A thắng thì B thua và ngược lại.
Perenniel gồm hai tính năng cung cấp thanh khoản là Advanced LP và Vault.
Advanced LP
Đây là tính năng cung cấp thanh khoản cho phép người dùng sử dụng đòn bẩy lên đến 50x để gia tăng vị thế. Điều này giúp nhà cung cấp thanh khoản thu được nhiều phí và lãi hơn so với không sử dụng đòn bẩy. Tuy nhiên, việc sử dụng đòn bẩy càng cao thì rủi ro càng cao.
Ví dụ, nếu A cung cấp thanh khoản với đòn bẩy 50x, chỉ cần giá biến động ngược lại 2%, A có thể bị thanh lý hoàn toàn.
Vault
Trái ngược với Advanced LP, người dùng khi tham gia cung cấp thanh khoản vào Vault sẽ không thể sử dụng đòn bẩy và tài sản của họ được phân bổ thành nhiều loại tài sản khác nhau. Mục đích là để giảm thiểu rủi ro khi một tài sản bất kỳ biến động mạnh.
Ví dụ bạn gửi 15 USDC vào nền tảng, số tiền này sẽ được chia đều, mỗi phần 5 USDC để tham gia vào các lệnh của BTC, ETH và SOL. Trong trường hợp SOL có biến động lớn, chỉ lệnh liên quan đến SOL chịu ảnh hưởng, trong khi hai lệnh còn lại của BTC và ETH vẫn được bảo toàn.
Ở thời điểm hiện tại, Vault trên Perennial chỉ hỗ trợ gửi USDC. Khi người dùng gửi tài sản vào Vault thì số tiền sẽ được phân bổ khi có nhà giao dịch mở lệnh như sau:
- 40% mở lệnh Short ETH.
- 40% mở lệnh Long BTC.
- 20% mở lệnh Long SOL.
Phân bổ này sẽ được tuỳ chỉnh theo điều kiện thị trường.
5. Tokenomics
Dự án chưa công bố Tokenomics. 5 Phút Crypto sẽ cập nhật khi có thông tin chính thức.
6. Hướng dẫn làm Airdrop dự án Perennial
6.1 Tổng quan
Point của Perennial được tính được trên khối lượng giao dịch và cung cấp thanh khoản. Tuy nhiên, dự án không có cách tính điểm cụ thể mà thay vào đó là dựa trên hoạt động theo tuần. Mỗi tuần sẽ có 1,25 triệu Point được phân bổ cho người dùng, càng hoạt động tích cực càng nhận được nhiều Point.
Để tham gia làm Airdrop Perennial, bạn cần chuẩn bị USDC (tuỳ tài chính) và một ít ETH làm phí giao dịch.
6.2 Các bước tham gia
Bước 1: Truy cập vào trang chủ dự án.
Bước 2: Bấm ‘Start Trading’ ở góc phải màn hình để kết nối ví.
Bước 3: Vào mục ‘Trade’ để giao dịch. Chọn tài sản muốn giao dịch, nhập số lượng và đòn bẩy.
Bước 4: Chọn ‘Make’ để cung cấp thanh khoản Advanced. Chọn tài sản muốn cung cấp, nhập số lượng USDC và đòn bẩy.
Bước 5: Chọn ‘Earn’ để cung cấp thanh khoản cho Vault. Nhập số lượng USDC là hoàn thành.
*Lưu ý: Bạn có thể chọn một trong ba hoặc làm hết các tính năng. Trade và cung cấp thanh khoản Advanced khá rủi ro nên cân nhắc kỹ, sử dụng Vault sẽ an toàn hơn.
7. Roadmap
Dự án chưa công bố lộ trình phát triển. 5 Phút Crypto sẽ cập nhật khi có thông tin chính thức.
8. Tiềm năng và thách thức của Perennial
Tiềm năng
- Hệ Base bùng nổ: Base là một trong những hệ sinh thái có tốc độ tăng trưởng mạnh mẽ nhất, trở thành Layer 2 TOP 1 thị trường về TVL. Đà phát triển ấn tượng này là cơ hội để các dự án như Perennial tận dụng để bứt phá.
- Tiềm năng Airdrop: Hiện tại dự án đang cho người dùng tích Point khi sử dụng sản phẩm, đây là cơ hội để người dùng nhận Airdrop trong tương lai. Sau sự thành công của các đợt Airdrop từ Synfutures và BSX Exchange, cộng đồng đang rất kỳ vọng Perennial sẽ có một đợt Airdrop tương tự.
Thách thức
- Sản phẩm chưa nổi bật: Perennial chưa có nhiều điểm nổi bật so với các đối thủ cạnh tranh trong cùng phân khúc, đặc biệt là các dự án dẫn đầu hệ như Synfutures và Avantis. Perennial cần có thêm những tính năng mới để tăng lợi thế cạnh tranh.
- Bảo mật: Như nhiều dự án DeFi khác, Perennial cũng đối mặt với rủi ro bị tấn công. Do đó, các đợt kiểm toán và nâng cấp bảo mật cần được thực hiện thường xuyên để bảo vệ tài sản của người dùng.
9. Kênh thông tin của Perennial
10. Tổng kết
Sự bùng nổ của hệ sinh thái Base gần đây, cùng với thành công của các dự án như Synfutures và BSX, khiến Perennial trở thành một cái tên đáng chú ý trong thời gian tới.
Hy vọng qua bài viết này, 5 Phút Crypto đã cung cấp cho bạn những thông tin hữu ích về dự án Perennial để có quyết định đầu tư đúng đắn nhất.
